المشاركات الشعبية

اختيار المحرر - 2019

ماذا سيفعل جورج بيلي؟

هنري بوتر: هل مارست أي ضغط حقيقي على هؤلاء الأشخاص لك لدفع هذه القروض؟

بيتر بايلي: الأوقات سيئة يا سيد بوتر. الكثير من هؤلاء الناس عاطلون عن العمل.

الخزاف: ثم حبس!

بايلي: لا أستطيع فعل ذلك. هذه العائلات لديها أطفال.

بوتر: إنهم ليسوا أطفالي.

بايلي: لكنهم أطفال شخص ما ، السيد بوتر.

بوتر: هل تدير شركة أو جمعية خيرية؟

أسئلة السيد بوتر من فيلم 1946 "إنها حياة رائعة" تطارد الآن السياسة الأمريكية. أدت أزمة الرهن العقاري المعاصرة إلى زعزعة استقرار الاقتصاد الأمريكي والعالمي ، وتعريض المؤسسات المصرفية الكبرى للخطر ، وهددت مئات الآلاف من الأسر الأمريكية بفقدان منازلها. لقد أجاب الساسة في واشنطن على جانبي الممر في الأسابيع الأخيرة بشكل أساسي على استفسار السيد بوتر النهائي ، مؤكدين دور الحكومة الفيدرالية ك "جناح خيري" كملاذ أخير ، هذه المرة لكل من أصحاب المنازل المهددين والممولين المهددين بالانقراض.

فيما يتعلق بالأولى ، قد ينظر إلى تصرفات المشرعين على أنها أكثر من مجرد بحث شجاع عن الأصوات. يمكن فهمهم على أنهم يستجيبون لصدى اقتباس آخر من "إنها حياة رائعة" ، هذه المرة من قبل ابن بيتر بيلي الأكثر شهرة ، جورج:

فقط تذكر هذا ، السيد بوتر ، أن هذه الرعاع تتحدث عنه .... يفعلون معظم العمل والدفع والمعيشة والموت في هذا المجتمع. حسنًا ، هل يجب عليهم أن يعملوا ويدفعوا وأن يعيشوا ويموتوا في غرفتين لائقتين وحمام؟

الساسة لدينا يصرخون "لا!" أثناء الموافقة على المليارات لإعادة تمويل القروض المتأخرة. (وفي الوقت نفسه ، يستخدم مجلس الاحتياطي الفيدرالي الدولار العام لإنقاذ بير شتيرنز.)

خلال ثلاثينيات وأربعينيات القرن العشرين ، أقامت شركة بيلي للبناء والقروض منازل جميلة في الضواحي للعائلات التي تكافح وتغلبت على العديد من الأزمات المالية ، وإن كان ذلك دائمًا من خلال الوسائل الخاصة وليس العامة. كيف ينظر جورج بيلي ، القديس الخيالي لصناعة الرهن العقاري ، إلى الأزمة الحالية والاستجابة الفيدرالية؟ بعبارة أخرى: ماذا سيفعل جورج بيلي؟

بعض التاريخ الحقيقي قد يساعد هنا. نشأت جمعية الادخار والقروض الكلاسيكية التي صورت في الفيلم عن تقليد "المجتمع الصديق" لأميركا في القرن التاسع عشر. غالبًا ما كانت مرتبطة بجماعات عرقية - كان اثنان من أجدادي الأجداد مؤسسين لجمعية سكانديا التي تخدم المهاجرين السويديين في دي موين ، أيوا - شجعت بنوك الادخار المتبادلة المبكرة هذه على التوفير وقدمت قروضاً للمقترضين المسؤولين والجديرين بالائتمان. المودعون والمقترضون على حد سواء كانوا أعضاء في المجتمع ، مع حقوق التصويت والرقابة. هذا يضمن أن أولئك الذين حصلوا على قروض تم فحصهم بعناية ومراقبته شخصيا من قبل المقرضين.

استقر الكونغرس ، وتم تأميمه إلى حد ما ، النظام من خلال قانون بنك قروض المنازل الفيدرالي لعام 1932. هذا الإجراء نظّم الرهن العقاري المطفأ على المدى الطويل لشراء المنازل ، وحشد رأس المال لتحقيق هذه الغاية ، وسمح للمدخرات والقروض بدفع فائدة أعلى من البنوك التجارية على ودائع الادخار. جاء ميثاق الجمعية الوطنية للرهن العقاري (فاني ماي) في عام 1938 ، مما أدى إلى ضخ المزيد من الأموال في النظام. جعلت الإصلاحات الضريبية الفائدة على قروض الرهن العقاري قابلة للخصم ، وتحويل المنازل إلى شكل مفضل من الاستثمار في رأس المال.

بعد الحرب العالمية الثانية ، ارتفعت أعمال الرهن العقاري. يضمن قانون إعادة ضبط الجنود في عام 1944 قروض السكن من VA للمحاربين القدامى بنسبة تصل إلى 100 في المائة من سعر البيع. أخبر الرئيس هاري ترومان المؤتمر الوطني للحياة الأسرية أن "الأطفال والكلاب ضروريون لرفاهية هذا البلد مثلما هي الحال في وول ستريت والسكك الحديدية". وقد ألزم قانون الإسكان الشامل لعام 1949 البلاد بتوفير "منزل لائق ... كل عائلة أمريكية. "ضمانات قرض إدارة الإسكان الفيدرالية دخلت حيز التنفيذ. في عام 1949 وحده ، سجلت الصناعة 1،466،000 بدايات سكنية ، وهو رقم غير مسبوق.

كان هذا الازدهار الإسكان علم الاجتماع الخاص بها. ذهبت جميع القروض الجديدة المؤمنة من قبل وزارة شؤون المحاربين القدامى و FHA للأزواج الشبان الذين بدأوا عائلاتهم. كما يوضح تاريخ فاني ماي للإسكان الرسمي ، فإن برامج الرهن العقاري الفيدرالية "أتاحت ملكية المنازل للعديد من الأسر التي لم يكن من الممكن أن تفكر فيها بطريقة أخرى". سمحت للأمريكيين بالتعبير عن تفضيلهم "لتربية الأطفال في" الهواء النظيف والصحي. "بيئة الضواحي."

الأهم من ذلك ، أن حسابات الأهلية للرهن العقاري خلال هذه الحقبة لم تحسب سوى دخل الزوج. رأى المؤمنون الشابات المتزوجات على أنهن يتسربن من سوق العمل بمجرد الحمل. وكان لهذه السياسة أيضًا التأثير غير المقصود المتمثل في إبقاء أسعار المساكن منخفضة.

رد الأمريكيون على هذه البيئة السياسية المواتية. بين عامي 1945 و 1960 ، كانت هناك زيادة بنسبة 90 في المئة في عدد المنازل التي يشغلها مالكوها. ارتفع معدل الزواج بشكل حاد ، وارتفع معدل الخصوبة ، وحتى معدل الطلاق انخفض بشكل مطرد بعد عام 1946. وبحلول أوائل 1960s ، يمكن الحكم على سياسة الحكومة الموالية للأسرة نجاح. مما لا شك فيه ، كانت هناك مشاكل: الإفراط في الاستثمار الوطني على نطاق واسع في مجال الإسكان ، والذي أعاق أشكال الاستثمار الرأسمالي الأخرى ؛ مطابقة محبطة في تصميم المساكن في الضواحي ؛ وتفضيل التصميم للنموذج "المصاحب" للزواج والحياة المنزلية ، اللتين تخلتا عن الأسرة الغنية بالوظائف. ومع ذلك ، فإن جورج بيلي كان سيفخر بكل تأكيد.

ومع ذلك ، بدأت أسواق الإسكان والرهن العقاري في العمل بطرق جديدة غريبة في حوالي عام 1970. واستمر الاستثمار الهائل في مجال الإسكان ، حيث ارتفع إجمالي ديون الرهن العقاري غير الزراعي من 358 مليار دولار في عام 1970 إلى 2.2 تريليون دولار بحلول عام 1987 ، أي بزيادة بعد التضخم بلغت 311 نسبه مئويه. ارتفع عدد الوحدات السكنية من 65 مليون إلى 90 مليون. ومع ذلك ، فإن عدد الأزواج الشباب (الزوج الذي تتراوح أعمارهم بين 25 و 34) في المنازل انخفض فعليًا بنسبة 2 في المائة خلال هذه السنوات. انخفض عدد الأسر الغنية بالأطفال التي تضم ستة أشخاص أو أكثر بنسبة 57 في المائة.

ماذا كان يحدث؟ باختصار ، كانت طبيعة الطفرة السكنية الأمريكية المتمحورة حول الأسرة قد انهارت. كانت تغييرات السياسة جزءًا من الديناميكي. تحت الضغوط القانونية النسوية ، اختفت قاعدة دخل "الزوج فقط" لتحديد الحد الأقصى لرهن الأسرة. يجب أيضًا احتساب دخل الزوجة. تضمنت النتائج ضغوطاً تصاعدية على أسعار المساكن وتشجع على أن تكون أمًا في المنزل. أظهر مسؤولو الإسكان اهتمامًا جديدًا بتوفير المأوى للأسر غير التقليدية ، موضحين أنه لم يعد هناك "أسرة عادية" توجه الطلب على الإسكان. لقد أدخلت معايير أهلية أسهل ، وانخفضت بشكل حاد نسبة القروض العقارية الجديدة التي حصلت عليها قروض إدارة الإسكان الفدرالية إلى العائلات الزوجية التي لديها أطفال. أكدت المنشورات الحكومية أن المنازل تم شراؤها على نحو متزايد مع "resalability" بدلاً من "قابلية العيش" في الاعتبار. وهذا يعني أن الإسكان أصبح الآن شكلاً من أشكال الاستثمار والتحوط من التضخم أكثر من كونه ملاذاً للعناصر.

أشار محللو الإسكان جورج ستيرنليب وجيمس هيوز إلى تطور أكثر غرابة: فبينما ارتفع عدد الوحدات السكنية المتميزة بنسبة 38 في المائة بين عامي 1970 و 1987 ، انخفض متوسط ​​حجم الأسرة من 3.14 إلى 2.64 فردًا ، أي بانخفاض قدره 16 في المائة. هذا يعني أن "سكان الأمة ينتشرون في شبكة إمداد متوسعة". وبصورة أكثر قتامة ، خلصوا إلى أن "الانخفاض الكبير في حجم الأسرة" قد يكون "نتيجة لتوفر وتكاليف الوحدات السكنية بشكل عام".

ترجمة هذا من الأكاديميين ، وهذا يعني أن نجاح أمريكا في بناء المنازل الآن شجعت بشدة تفكك الأسرة من خلال الانفصال والطلاق. كما شجعت الإعانات المباشرة وغير المباشرة ملكية المنازل بين العزاب عن طريق استبدال المساعدة الحكومية للمكاسب الاقتصادية ، مثل وفورات الحجم ، التي يتم توفيرها بمجرد الزواج والحياة الأسرية.

بالإضافة إلى ذلك ، تغيرت جمعيات التوفير والقروض الخاصة بك. في أواخر سبعينيات القرن العشرين ، اكتسبوا القدرة على تقديم حسابات مراجعة وإلغاء العديد من لوائح الولاية. في عام 1980 ، منح الكونغرس سلطة "التوفير" لتقديم القروض التجارية ، وإصدار بطاقات الائتمان ، أو التصرف كالبنوك العادية. وكانت النتيجة كارثة: سلسلة من القروض والاستثمارات المضاربة جلبت إلى أزمة الادخار والقروض سيئة السمعة في الفترة 1986-1995. خرج نصف مدخرات البلد وقروضه عن العمل ؛ استغرق دافعي الضرائب أكثر من 125 مليار دولار في الديون المعدومة. وانقلب جورج بيلي في قبره في هوليوود. وبتكلفة عامة كبيرة ، عاد الاستقرار إلى أسواق الإسكان والرهن العقاري في أواخر التسعينيات.

كانت أزمتنا الحالية نتاج القرن الجديد ، وهي فقاعة مضاربة تقليدية إلى حد ما تضم ​​المشرعين ، والمنظمين ، والمقرضين ، والبيوت المالية الكبيرة ، والمقترضين على قدم المساواة تقريبًا. تحت شعار "أسعار المساكن في أمريكا لم تنخفض أبداً" ، تم إلغاء معايير الأهلية المتواضعة لأخذ القروض. كانت المخاطر "مشتركة" - مخبأة - من خلال العملية الجديدة نسبيًا المتمثلة في تجميع القروض العقارية لإعادة بيعها للمستثمرين. مع ارتفاع أسعار المساكن ، فإن الاندفاع نحو الدخول في اللعبة أنتج كل التأكيدات المعتادة من رؤساء الحديث المالي ، حتى الانهيار المحتوم.

إذن ما الذي سيفعله جورج بيلي الآن؟ بادئ ذي بدء ، أعتقد أنه يريد دراسة سوسيولوجيا الأزمة. كم من مشتري المنازل المعرضين للخطر هم في الحقيقة أسر شابة لديها أطفال؟ هذه يريد المساعدة. كم من المفردات الذين استغلوا هذه الفرصة المضاربة للقفز على السلم السكني؟ كم عدد العشبة الفارغة التي ركبت الفقاعة للانتقال إلى مكمنشن؟ كم عدد المستثمرين المحتملين الذين يبحثون عن تحولات سريعة في سوق صاعد؟ أعتقد أنه سيكون هناك القليل من التعاطف مع هذه الحالات الأخيرة.

من أجل مساعدة الأسر المهددة التي لديها أطفال ، كان جورج بيلي يدعم الجهود الخاصة والعامة التي تضعها في المرتبة الأولى للوصول إلى القروض العقارية التي أعيد التفاوض بشأنها والمضمونة من قبل الجمهور. "الأسر التي لديها أطفال معالين" ستكون بمثابة المعيار المحدد. ربما يوافق أيضًا على المبادئ التوجيهية التي قدمتها مؤخرًا مؤسسة التراث ، بما في ذلك:

يجب أن تذهب جميع عمليات إعادة التمويل التي تدعمها الحكومة فقط إلى مالكي المنازل الذين يستخدمون هذا المنزل كإقامة رئيسية لهم.

لا ينبغي تقديم أي مساعدة للمستثمرين أو المضاربين أو أصحاب بيوت العطلات أو شركات بناء المنازل أو السماسرة أو سماسرة الرهن العقاري أو المصرفيين.

يجب أيضًا رفض المساعدة لأي شخص كذب أو قدم تحريفًا على طلبات الرهن العقاري الأصلية.

من المؤكد أن جورج بيلي سيتعجب من غباء وجشع محصولنا الحالي من كبار الممولين ، الذين يجعلون السيد بوتر يبدو وكأنه عبقري - حتى إنساني. كان جورج بيلي يعرف الرأسماليين الجيدين حقًا: فقد كسب صديقه سام وينرايت الأموال من خلال تصنيع منتجات مفيدة (بما في ذلك ، نعم ، العتاد الحربي). كان يهز رأسه في "Masters of the Universe" الأحدث في وول ستريت ، الذي طالب بدخلهم الشخصي الهائل وخيارات الأسهم ببساطة عن طريق تكديسهم على أحدث صيحات الاستثمار. وقال إنه يريد أن يرى هؤلاء العباقرة الوهمية ومجالس إدارتهم تُحمل مسؤولية شخصية تجاه المساهمين والمستثمرين. وقال إنه يتوقع التحقيق في الاحتيال الجنائي بقوة.

أشك أيضًا في أن جورج بيلي سيدعم عملية إنقاذ شبه عامة لـ Bear Stearns أو أي عملاق مالي مهدد آخر. من المحتمل أن يتفق مع العديد من المحللين المعاصرين على أن بير شتيرنز كانت شركة سيئة بشكل غير عادي دون ذرة من روح الجمهور. في فشلها ، كانت ستجني ما زرعت. سوف يرفض بيلي ادعاءات زائفة بأن مصير الاقتصادات الأمريكية والعالمية يعتمد على بقاء هذه الشركة المارقة.

على المدى الطويل ، ربما يحاول جورج بيلي إعادة صناعات الإسكان والرهن العقاري إلى هدفه الحقيقي: توفير المنازل للعائلات. وقال إنه سيدعم حصر التخفيض الضريبي على فوائد الرهن العقاري في المنزل على إقامة واحدة لكل أسرة. بل إنه قد يفضل الحد الأقصى للمبلغ الذي يمكن خصمه ، بحيث لا يحظى إلا بالمأوى الضريبي الجيد - لا يتمتع بالرفاهية - بمعاملة ضريبية مفضلة. وربما يعيد توزيع المزايا الضريبية للعائلات وفقًا لعدد الأطفال المعالين ، وذلك برفع ائتمان ضريبة الأطفال أو خصم الفرد للفرد أو كلاهما.

كما لاحظ والده ، "هذه الأسر لديها أطفال". أعتقد أن ذلك سيكون بمثابة الأساس لجورج بيلي للإصلاح.
_________________________________

آلان كارلسون هو رئيس مركز هوارد للأسرة والدين والمجتمع في روكفورد ، إلينوي. كتابه الأخير هو الطرق الثالثة. 

شاهد الفيديو: Michael Jackson - Billie Jean Official Music Video (شهر نوفمبر 2019).

ترك تعليقك